📊 一、行情 + 技术面

📈 持仓行情

  • 腾讯: 461.6 (-1.95%) 🔴
  • 茅台: 1343.0 (-0.26%) 🔴
  • 特斯拉: 332.81 (+0.58%) 🟢
  • 中国神华: 44.07 (-1.41%) 🔴
  • 长江电力: 28.02 (-1.02%) 🔴

📉 K线技术分析（代码计算） 茅台 | 收盘1343.00 | 5日涨幅+2.6% 趋势：横盘震荡 支撑位1300.01（远离） | 阻力位1359.97（接近阻力） 成交量：量能正常（量比1.0） MA5=1331.23 | 距支撑+3.3% | 距阻力+1.3%

长江电力 | 收盘28.02 | 5日涨幅+1.0% 趋势：横盘震荡 支撑位27.51（接近支撑⚠️） | 阻力位28.4（接近阻力） 成交量：缩量（量比0.68），交投清淡 MA5=27.98 | 距支撑+1.9% | 距阻力+1.4%

腾讯 | 收盘461.60 | 5日涨幅-3.7% 趋势：趋势不明朗 支撑位456.2 | 阻力位491.0 成交量：缩量（量比0），交投清淡 MA5=474.36

特斯拉 | 收盘332.81 | 5日涨幅+3.5% 趋势：趋势不明朗 支撑位315.52 | 阻力位336.2 成交量：量能正常（量比0.82）

🔄 二、板块轮动

🔥 领涨板块

  • 通信线缆及配套: +6.05% 🟢
  • 其他数字媒体: +6.01% 🟢
  • 会展服务: +5.00% 🟢
  • 房产租赁经纪: +4.11% 🟢
  • 光伏主材: +3.90% 🟢

❄️ 领跌板块

  • 个护小家电: +2.92% 🟢
  • 预加工食品: +2.89% 🟢
  • 半导体设备: +2.86% 🟢
  • 纺织化学制品: +2.85% 🟢
  • 物业管理: +2.83% 🟢

📊 轮动信号

板块分化明显（极差3.22%），资金在通信线缆及配套和物业管理之间切换

🌏 三、全球市场

  • 日经225: 67,524 (+0.83%) 🟢
  • 韩国KOSPI: 6,579 (+3.68%) 🟢
  • 恒生指数: 25,440 (-0.83%) 🔴
  • 标普500: 7,728 (-0.32%) 🔴

💰 四、资金流向 + 国家队

北向资金（今日）

  • ⏰ 今日数据尚未发布，待晨报更新

🏛️ 五、国家队动向

（数据源已停用：Tavily国家队搜索质量差返回门户碎片。待接入可靠数据源恢复）

📰 六、新闻 + 快讯

全球市场

  • 2026年8月5日美股前瞻
  • 2026欧股开门红，美股反弹艰难，芯片股力撑但特斯拉拖累 …: > 企业软件股：

Salesforce（CRM）收跌4.3%，在道指成分股中跌幅居首，AI概念股之一Palantir（PLTR）收跌近5.6%，ServiceNow （NOW）和Adobe（ADBE）分别收跌3.

AI产业链

  • AI基础设施投入持续增加，美国四大云厂商二季度资本开支同比强劲增长79%并小幅上调全年指引，通信ETF广发(159507)盘中涨超2%: # AI基础设施投入持续增加，美国四大云厂商二季度资本开支同比强劲增长79%并小幅上调全年指引，通信ETF广发(159507)盘中涨超2% 界面新闻 08-03 13:33 评论 2026年8月3日盘中，通信服务、通信设备等板块表现活跃
  • 2027年，AI资本开支将达1万亿美元？: ## 供给受限，定价权向卖方倾斜 美银特别指出一个关键细节：算力在2026年全年都处于供给受限状态，规模云厂商的扩张意愿由客户承诺支撑，而非单纯的预防性囤货。 更值得关注的是成本传导逻辑。微软明确表示，其1900亿美元的资本支出预算

资金流向

  • 北向资金本周流入超200亿，板块轮动主力回归农牧股|界面新闻: 剔除尚未开板的新股及科创板股票，全天沪深两市主力净流入额超过1亿元的个股数量为14个。正邦科技（002157.SZ）、方正证券（601901.SH）、通达电气（603390.SH）的主力净流入额位居前三，分别为3.80亿元、3.01亿元、2
  • 主力资金丨板块轮动加快，电池材料龙头尾盘获大幅抢筹: 来源：网作者：周莎2024-04-11 18:46 汽车、传媒、计算机行业主力资金净流入居前。 A股三大指数今日涨跌互现，沪深两市成交额达到8178亿元，北向资金今日净买入20

财联社

  • 20:37:59【铠侠称SK海力士关联投资实体为其最大股东】财联社8月11日电，铠侠周二在一份声明中表示，截至8月3日，前母公司东芝公司已将其在铠侠的持股比例从14.48%降至约14.12%，这使得由贝恩资本设立的BCPE Pangea Cayman2 以14.19%的持股比例，成为铠侠的第一大股东。铠侠的年度报告显示，SK海力士持有可转换为BCPE Pan
  • 20:33:49【世界最大冲击式水电机组顺利完成转子吊装】财联社8月11日电，今天，世界最大冲击式水电机组在大唐扎拉水电站顺利完成转子吊装，标志着我国超高水头、大容量冲击式水电装备核心技术跻身世界领先行列，有力助推藏东南清洁能源基地建设。大唐扎拉水电站是国家“藏电外送”骨干工程，装机两台500兆瓦冲击式机组，为全球同类型单机容量最大设备。作为我国能源领域首台
  • 20:28:34【CINNO ：需求弱修复叠加供给高企，8月电视面板价格或延续下行态势】财联社8月11日电，CINNO Research最新报告指出，进入8月，全球LCD TV面板采购需求受年底大促备货、以价换量策略双重拉动呈现边际回暖，但修复力度整体有限。由于头部面板厂持续维持高稼动生产，行业供需格局仍处宽松区间，面板价格整体延续小幅回落态势，尺寸结构性分
  • 20:25:04【智利国家铜业公司首次获准将财年利润用于再投资】财联社8月11日电，智利国家铜业公司（Codelco）宣布与智利政府达成历史性协议，首次允许该公司将2025财年的24.22亿美元利润全部资本化，而不是上缴国库。智利国家铜业公司计划将这笔资金用于维持运营和项目组合，减少额外举债需求。该公司表示，未来几个月将推出一项战略复苏计划。
  • 20:18:19【商务部：自巴西进口的牛肉已达到保障措施规定数量的90%】财联社8月11日电，商务部发布关于2026年度牛肉保障措施执行提示信息（八）：牛肉保障措施项下自巴西进口的牛肉于2026年8月10日已达到商务部公告2025年第87号明确的该国家（地区）规定数量的90%。根据商务部公告2025年第87号，在牛肉进口数量达到规定数量100%的第3日起（含

👀 Watchlist 关注点检查

价值股

腾讯（5关注点，0触发 / 0未触发）

  • 🟢 微信生态退化——MAU下滑或用户时长被字节侵蚀（巴菲特）
  • 🟢 管理层诚信问题（巴菲特）
  • 🟢 AI投入看不清回报——CapEx暴增但无收入转化（段永平）
  • 🟢 游戏业务滑坡——收入连续两季-10%（芒格）
  • 🟢 竞争格局恶化——字节/拼多多侵蚀核心领地（诞姐）

茅台（4关注点，0触发 / 0未触发）

  • 🟢 批价跌破底线——飞天批价<2000元（段永平）
  • 🟢 渠道库存恶化——社会库存>3个月（段永平）
  • 🟢 消费场景退出——商务宴请结构性减少（巴菲特）
  • 🟢 管理层风险——战略方向偏移主业（吴晓波）

长江电力（3关注点，0触发 / 0未触发）

  • 🟢 利率长期上行——分红吸引力下降（段永平）
  • 🟢 来水持续偏枯——发电量显著下降（诞姐）
  • 🟢 电价政策变化——市场化电价下行（诞姐）

机会股

泡泡玛特（3关注点，0触发 / 0未触发）

  • 🟢 海外增速回落——美洲/东南亚增长失速（王煜全）
  • 🟢 IP生命周期风险——LABUBU占比过高（段永平）
  • 🟢 国内增长见顶——同店销售持续下滑（诞姐）

数据时间: 2026-08-12 21:00 | 框架: 诞姐产业链/刘璐CapEx/王煜全S曲线/吴晓波企业观察